A team ! 最佳團隊！

常常在新聞報導上看到，已經退休的老人家，被詐騙集團騙光退休金；抑或者聽了理專的建議買了以為保本的連動債，卻遇上金融海嘯，面臨退休金大幅縮水的窘境。
退休族到底應不應該理財？要不要理財？事實上，如果您的退休儲備十分充足，我的建議是不需要再理財，儘管盡情享受退休生活；但是如果你的退休準備並不是很充足，那自然要想辦法開源節流了！

基金計價幣別指的是基金每天用來計算淨值以及投資人申購、贖回基金所使用的幣別。就拿台灣目前買的到的境外基金為例，為了因應投資人的不同需求，同一檔基金有時會發行幾個不同計價的幣別的類股讓投資人選擇，一般常見的幣別是美元、歐元，這些國際主要流通貨幣，也有的基金有英鎊、日圓等計價幣別。
至於要選哪一種幣別比較好？原則上應該是要選長期看漲的，只是影響匯市的因素既多且雜，很少人可以鐵口直斷告訴你，未來哪個幣別最看好，加上目前市面上的境外基金多採美元計價，有時你看好的基金不見得有你看好的幣別；所以我會建議投資人，回歸基金投資標的的選擇。

常常有投資人手上如果有了一筆較大的閒錢，尤其是因為剛好有一筆年終獎金或紅利、過年的紅包，甚至意外中了樂透等等，就會想找標的單筆投資，比較讓人懊惱的是，單筆投資的績效通常不佳。
事實上，一般投資人如果對市場的掌握度不高，對投資似懂非懂，不論什麼時間點都不建議單筆投資。只是對已經投資的人來說，買都買了，該怎麼辦呢？那以後如果又有一筆大額的閒錢，要怎麼投資呢？

股市跌的時候，常有很多投資人愁眉苦臉的問我：「蕭老師，聽說這波景氣要壞很久耶，難道我的基金定時定額要讓它一路賠下去嗎？要不要先停扣，等市場止穩一點再起扣？」，而當股市漲一段時，或是基金好不容易開始賺錢時，又憂慮的問：「蕭老師，我應不應該先贖回，獲利了結，落袋為安？」
先來回答基金要不要停扣這個問題，通常會問這個問題的投資人十之八九是處於賠錢的狀況。假設你目前定時定額還處於虧損情況下，停扣只是讓你套牢更長的時間，更難回本。

希臘危機引發的歐洲主權債問題，也凸顯出已開發國家經濟體質已大不如前，除希臘、葡萄牙、西班牙、愛爾蘭財政狀況嚴重惡化外，美國、英國、日本2009年財政赤字佔GDP比重分別上升至10.2%、11.5%、9.4%，財政債務問題不亞於歐豬五國，研究機構亦預期已開發國家債務佔GDP比重將從80%上升至2014年的120%，已開發國家未來為改善財政債務問題，不但無法再提出擴張財政政策，反而需要致力於縮減開支、增提稅收，並將導致已開發國家經濟成長疲弱。
而新興市場國家經過近年來的努力經營，經濟體質大為改善，如中國、巴西的財政赤字僅佔GDP的0.4%、3.3%，為未來國家財政政策保持彈性的空間，像中國的4兆人民幣振興經濟方案，以及持續的購車補貼及家電下鄉，巴西總統魯拉則承諾撥款8780億美元提升國內公共建設，並將在里約熱內盧主辦2016年的夏季奧運，政府將投入144億美元來從事建設，由於大部份新興市場國家財政體質仍佳，可透過政府投資來帶動民間投資，支撐經濟穩健成長。

在中國政府打房政策下，近期中國股市大受壓抑，呈弱勢整理格局，是全球表現最差的股市。國泰投信強調，中國股市基本面無虞，漲多整理難免，回檔正是佈局的時機。
中國第一季GDP高達11.9%，IMF預估今年GDP可達10%，仍是全球經濟表現最強勁國家，但中國股市是一以政策導向的股市，近期中國政府對房市提出一波波的打壓房市政策，除中國國務院推出的「國10條」外，發改委也醞釀提出更嚴厲的房地產調控政策，導致中國股市的地產股及金融股重挫，也拖累股市向下修正。如今打房政策已慢慢發酵，4月房市成交量急縮，北京、廣州也湧現退房潮，5月恆大地產開發商宣佈旗下樓房售價降價15%，但中國為避免因房市出現泡沫而衝擊到經濟，應不會過度打壓房市，若中國房價下滑能擴散至各地區、城市，且跌價幅度達20%，中國打房政策將縮手，備受壓抑的中國股市將出現上漲的契機。

隨著醫療技術發達、平均餘命延長、物價水平高漲，未來你將面對的是更長遠的退休生活，也就是說，退休後的生活成本將愈來愈高。而你有沒有想過，該怎麼籌措退休金？
根據統計，台灣目前65歲以上的老年人口比例已達9.3%以上，加上生育率已經下滑到世界倒數第一，社會的人口結構正朝老年化和少子化發展，工作人口要負擔扶養老年人口的比例愈來愈高，養兒防老的觀念逐漸式微，未來不能靠政府，也不能靠子女，只能靠自己。所以必須在年輕時趁早準備，才能讓退休生活無所煩憂。

「投資難的地方，就在於如何精確掌握市場往上或是往下。」很少有人能夠真正低買高賣，賺進整個波段，大部分的人都是追高殺低，成了穩定股市的一群。如果你對單筆投資還沒有信心，那麼，定時定額投資的報酬率，會是很好的進場指標，你甚至可以遵循「沒有定時定額，就不做單筆投資」的原則，以定時定額為主，單筆投資為輔，架構你的投資組合。
進場時：定時定額先買　再進單筆

畢業季節又即將來臨，每年這個時候，成千上萬的畢業生，摩拳擦掌準備投入職場，成為社會的新鮮人。領到第一份薪水，總讓剛步入社會的年輕人雀躍不已，但該怎麼運用薪水，作好第一份投資呢？
社會新鮮人第一份工作，領得薪水不多，扣掉房租、水電費和其他雜支，每個月或許最多只能扣款3000元，其實這樣最適合定期定額，因為定期定額不在乎你到底能投資多少，而是在你能夠投資多久。

近期希臘債信問題持續讓金融市場呈現恐慌異常的狀態，不僅歐元匯率直直落，年初至今跌幅已超過11%；代表投資信心的恐慌指數-VIX指數也連兩日一柱擎天式的暴衝(6日升幅31.67%；7日升幅24.85%)，顯示整體信心面不足，再加上近期獲利了結的賣壓及天外飛來一筆的美國交易所錯單，讓全球股市宛如乘坐雲霄飛車，瞬間烏雲慘佈。
事發至此，歐盟趕在禮拜一亞股開盤前緊急擬定了一份穩定歐元計畫，由歐盟出資600億歐元的穩定基金、並由歐盟共同擔保4,400億歐元債務，IMF再加碼2,200億歐元，總計達到7,200億歐元的救援包裹，提供未來有緊急流動性需要的國家如西班牙與葡萄牙等國借貸，希望債信問題能夠就此打住，讓市場對歐元的信心能夠回復。